Jefferies India model portföyünü değiştirerek Coal India, Honasa Consumer, Eicher Motors, NTPC, HDFC Bank ve ICICI Prudential Life gibi hisse senetlerini tercih etti. Bu hamle, Nifty’nin 18,8x’lik güçlü bir yıllık ileri F/K oranını sürdürdüğü ve diğer Gelişmekte Olan Piyasalara kıyasla %63’lük primini koruduğu bir dönemde geldi.
Aracı kurumun stratejisi, ABD getirilerindeki 60 baz puanlık düşüş ve Orta Doğu gerilimlerine rağmen istikrarlı petrol fiyatları ile vurgulanan makroekonomik endişelerin hafiflediğine işaret ediyor. Ayrıca, 3 Aralık’tan sonra BJP için olumlu seçim sonuçlarına bağlı olarak bir piyasa rallisi potansiyeli de ufukta görünüyor.
Portföydeki önemli değişiklikler şunlardır:
- Eicher Motors’un Harley ve Triumph gibi yeni rakiplere karşı dayanıklılığı nedeniyle Maruti’nin yerini alması.- NTPC’nin yenilenebilir enerji projelerinden elde edilen daha güçlü EPS büyüme tahminleri nedeniyle PowerGrid’in yerini alması.- Honasa Consumer’ın enflasyonist baskıların ortasında üst düzey tüketici tabanı istikrarı nedeniyle Marico’ya tercih edilmesi.- RBI’ın faiz indirimlerinin ertelenebileceğini gösteren ve bankacılık dışı finans şirketlerini (NBFC) etkileyen son politika hamlelerinin ardından Bajaj Finance ve Chola’daki pozisyonların azaltılması.
Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.
